Ordini VWAP (prezzo medio ponderato per il volume) garantiti

Per aiutare i clienti a ridurre il rischio di esecuzione, IB supporta gli ordini VWAP garantiti per l'intera giornata per le azioni a larga capitalizzazione. Il VWAP di un'azione è calcolato aggiungendo i dollari negoziati per ciascuna transazione su tale azione ("prezzo" x "numero di azioni negoziate") e dividendo per il totale delle azioni negoziate.

IB offre gli ordini VWAP al meglio alla propria quotazione azionaria standard. Consultare la pagina relativa alle commissioni per i tassi dei VWAP garantiti.

Gli ordini VWAP sono accettati fin alle ore 9:29 ET. Il calcolo del VWAP viene effettuato ponderando il volume di tutte le transazioni avvenute entro l'intervallo di tempo compreso tra l'orario limite iniziale (9:29 ET) e l'orario finale (chiusura del mercato). I prezzi del VWAP sono calcolati da Bloomberg, mostrati dopo la chiusura del mercato, e garantiti per l'esecuzione.

Il limite previsto per le dimensioni degli ordini VWAP è il valore minore tra l'8% del volume medio giornaliero del simbolo e 10 milioni. Il limite viene applicato a fronte della quantità d'ordine accumulata per lo specifico simbolo durante la giornata di negoziazione. Le esecuzioni long e short saranno compensate.

Si prega di notare che, dopo che il proprio ordine VWAP è stato accettato, non sarà più possibile cancellarlo. Vi sono differenze sostanziali tra transazioni VWAP e operazioni ordinarie. Si prega di cliccare qui per maggiori informazioni in merito ai limiti applicabili.

Prodotti Disponibilità Indirizzamento TWS
Azioni Prodotti statunitensi Smart Attributo
Prodotti non statunitensi Diretti Tipo d'ordine
VWAP Durata
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N.B.:

La tabella di riferimento in alto a destra fornisce una sintesi generale delle caratteristiche di questo tipo di ordine. Le funzionalità selezionate sono disponibili in determinate combinazioni, ma non funzionano necessariamente insieme a tutte le altre funzionalità selezionate. Per esempio, scegliendo Opzioni e Azioni, USA e non USA, Smart e Diretti, non significa che tutte le azioni USA e non USA indirizzate su Smart e direttamente supportino il tipo di ordine selezionato. Potrebbe accadere, invece, che vengano supportate solamente le azioni USA indirizzate su Smart, le azioni non USA indirizzate direttamente e le opzioni USA indirizzate su Smart.




Brve video sull'algoritmo VWAP (al meglio)



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Esempio

Esempio di ordini Prezzo medio ponderato per il volume

Si desidera acquistare 50,000 azioni del titolo XYZ a larga capitalizzazione. Alle ore 9:00 si inserisce l'ordine in TWS, selezionando VWAP come tipologia d'ordine e inserendo il valore 50,000 nel campo Quantità. La destinazione dell'ordine viene automaticamente cambiata in VWAP e i prezzi non sono più visualizzati. Si invia l'ordine. Dopo la chiusura del mercato l'ordine VWAP con il prezzo di esecuzione sarà disponibile nella finestra Eseguiti.